两只信托计划跻身建元信托前十大股东！公司回应不分红与未来盈利点

熬过(guò)漫(màn)长的重组期，建元信托发布了更名后的首(shǒu)份年报和一季报。

根据建元(yuán)信托4月25日发(fā)布的财(cái)报，2023年公司实现营业总收入(rù)3.3亿元，归母净利润4247.95万元(yuán)。2024年一季度，公司实现(xiàn)营业收(shōu)入4363万元，同比增长295.8%，实现归母净利润2065万元(yuán)。

值得注意的是，建元信托股东也发生重要变化：四川信托·宝鼎优选(xuǎn)集合资金信托计划于2023年下半年(nián)跻身(shēn)建元信托前十大股东之列，川信·安信信托股票收益权投资(zī)6号单一信托于2024年一季度列席建元信(xìn)托第五大(dà)股(gǔ)东。

上述数据的背(bèi)后，长达数(shù)百(bǎi)页的定期报告也透露了不少鲜(xiān)为人知的信息(xī)，勾勒(lēi)出建元信托“重生(shēng)”之后的真实(shí)状态。

4月25日，建元(yuán)信(xìn)托股价震荡下行，截(jié)至收盘，下跌2.69%报收每股2.89元。

信托计划(huà)占据两(liǎng)大股东席位

建元信托前(qián)身系安信信托(tuō)，其风险处置工作在(zài)2023年取得(dé)阶段性成果。2023年4月，公司向特定对象(xiàng)上海砥安发行43.75亿股，募集资(zī)金总额为90.13亿元(yuán)。5月，公(gōng)司完成了(le)企业名称的工商登记变更手续，正式(shì)更名为(wèi)建元信托。

非公开发行完成后，上(shàng)海砥安合计持有公司约49.52亿股股(gǔ)份，合计持股比例50.30%，成为(wèi)公司的控股股东。此后，建元信托逐步进入正(zhèng)常发展期。

不过，建(jiàn)元信托的股东结构并未完全稳定，去年下半年至今(jīn)年一季度末，其十(shí)大股东一直(zhí)在持续变动(dòng)。

2023年下半年(nián)，建元信托前十大股东名单新增四川信托•宝鼎优选集合资(zī)金(jīn)信托计(jì)划，持股数(shù)量约1.58亿股，持股比例为(wèi)1.61%。与此(cǐ)同时，瀚博汇鑫(天津)投资(zī)有(yǒu)限责任公司退出(chū)前十大(dà)股东之列。

2024年一季度，建元信托前十大(dà)股东中(zhōng)，再次新增三家股东，其中川信•安信(xìn)信托股票收益(yì)权投资6号单一信托持股约1.44亿股(gǔ)，持股(gǔ)比例1.46%，海徳资产管(guǎn)理有限公司(sī)和香港中央(yāng)结(jié)算有(yǒu)限公司分别持股0.39%和0.26%。

至今年一季度末，四川信托两只信托(tuō)计划分别(bié)位列建元信托第四大和第五大股东，合计持股比例达到3.07%。

信托百佬汇记者就宝鼎优选集合资金信托计划投(tóu)资方式、投资(zī)目标等问题(tí)向建元信托询问，建元信托向信托百佬汇记(jì)者回应(yīng)称，公司未知该事项的具体情(qíng)况。

而对于川信·安信信托股票收益权投资6号单一信托计划，安信信托回应称(chēng)，根据(jù)公(gōng)司2024年4月(yuè)4日披露的《关于非公开发行(xíng)限售股上市流通的公(gōng)告》（公告编号：临2024-018），四川信(xìn)托管理的川信·安信信托股(gǔ)票收益权投资(zī)6号单一信托通过司法(fǎ)过户方(fāng)式获(huò)得上海国之杰投资发展有(yǒu)限公司持有的144191548股非公(gōng)开发(fā)行限售股，并(bìng)于2024年3月(yuè)8日在(zài)中国证券登记结(jié)算有限责任公司上海(hǎi)分公司完成股票(piào)过户登记。

2023全年设立7个信托计划

建元信托经营在2023年逐步(bù)步入正常(cháng)轨道。财报数据显示，2023年度，公司实现营业(yè)总收入3.3亿元，归(guī)母净利润4247.95万元。2024年一季度，公司实现(xiàn)营业收入4363万元，同比增长295.8%，实现归母净(jìng)利润2065万元。

固有业务方面(miàn)，公司前期资产配置以无风险资产为主，定增资金到位后逐步配(pèi)置货币基金、存款、债基，以及(jí)少量二(èr)级债基，2023年固有业务实现利息收入2907万(wàn)元，投资收益9954万元。

信托(tuō)业务(wù)方面，截至2023年末，公司(sī)存续信(xìn)托项目(mù)195个，受托管理信托规(guī)模1419.79亿元；2023年度(dù)已完成清算的信托(tuō)项目22个，清算信托规模37.13亿元，新增设立信托项目7个，新增(zēng)信托规模89.36亿元。

据悉，上述7只产品涵(hán)盖REITs战(zhàn)配、现金管理(lǐ)类等类别，其中(zhōng)3只为慈善信托。

此外(wài)，公司还发布了《关于计提资产减值损(sǔn)失及公允价(jià)值变(biàn)动损失(shī)的公告》，经测算，公司2023年度需计提金融资产信用减值损失及公允价值变动损失0.97亿元，其中主要(yào)包括:贷款减值准备0.24亿元，债权投资减值准(zhǔn)备转回0.92亿元，交易性金融资(zī)产(非(fēi)证券等标品类)公允价值变动损(sǔn)失1.43亿元，应收及其他应收款减(jiǎn)值(zhí)准备计提0.12亿(yì)元，预计负债-预期信用损失0.10亿元。

截至2023年12月31日(rì)，公司存在尚未(wèi)了结的提供保底承诺等事项金额共计(jì)15.84亿元。

现有员工312人

2023年(nián)，建元信托经历了一轮人员换血。

根据披露(lù)，公司通过外引内育相结合的原则，以市场化选聘、内部培养与选拔等方式迭代各条线团队。据悉，2023年公司完成总经理、副总经(jīng)理、数字总监、业务总监等管理(lǐ)层市场化选聘(pìn)，全(quán)年通过市(shì)场化招聘方(fāng)式引进人才60余(yú)人。截至2023年末，建(jiàn)元信托在职员工共计312名。

按照专业构成类别，财务人(rén)员19人，行政人员66人，经营管(guǎn)理人员9人，前台(tái)人员（业务部门、财富管理中心等）163人，中(zhōng)台人员（风(fēng)控、合规、运营(yíng)、信息科技等）55人。

如果按照教育程度(dù)划分，建元信托本科及硕士研究生员(yuán)工分别有151人及131人，此(cǐ)外有28名本科以(yǐ)下员工及(jí)2名博士(shì)研(yán)究生员工(gōng)。

建元信托表示，2024年，公司董事会将根据《战略规(guī)划报(bào)告(3-5年)》，围绕“打造(zào)高质(zhì)量成长的、特色创新(xīn)的综合金融服务商”的愿景，推进(jìn)公(gōng)司经营层做好工作任务目(mù)标拆解，保障公司(sī)战略规划扎实落地：一是(shì)积极研判市(shì)场，稳健提升固有投资收益；二是努(nǔ)力(lì)获取新业务(wù)资质，积极探(tàn)索重点新业务(wù)方向；三是立足服务地方经(jīng)济，满足地方企业的多(duō)样化需求；四是优化完善业务流程，提高业务效率和质量；五是(shì)优化人(rén)才结构，补齐关键人才缺(quē)口，加速构(gòu)建专(zhuān)业化人才体系；六是培养数字人才和数字文化(huà)，持(chí)续完善公司数字化体系。

未(wèi)来三年面临净资(zī)本补充压(yā)力

虽然建元信(xìn)托在2023年极大充(chōng)实了资本金，但根据公司披露的《未来三年资本(běn)管理及使用规划(2024年-2026年)》，公司未(wèi)来三年仍有净资(zī)本补充压力。

净资本(běn)是(shì)信托(tuō)公司经营风险的最后一道防线，是(shì)衡量信托公司实力强(qiáng)弱、抵(dǐ)御(yù)风险能力高低的重要指标。

根据现行相关规(guī)定，信托公司(sī)开展各类业务(wù)都需要一定比例的净资(zī)本支持，且信托(tuō)公司应当(dāng)持续符合净资本不得低于各项风(fēng)险资本之和的100%以(yǐ)及(jí)净(jìng)资本不得低于净资产的40%两项指标。

据(jù)披露，2023年末，建元信托净资本/风险资本(běn)为213.21%，净资本/净资产为(wèi)63.41%，已达到《信(xìn)托(tuō)公司净资本(běn)管理办法》监(jiān)管(guǎn)要求。随着公(gōng)司未来业务发展及规(guī)模持续扩张，公司(sī)未来三年依然(rán)会面临较(jiào)为常态化的净资本补充压力。

建元信托表示，为确(què)保未来各项业务(wù)能持续稳健增长，本公司拟定净资本/风险资本两只信托计划跻身建元信托前十大股东！公司回应不分红与未来盈利点指(zhǐ)标最低要求为110%，为保证(zhèng)公司(sī)抗风险能(néng)力，拟将净(jìng)资本(běn)/净资产指标(biāo)目标值确定为50%。

回应2023年不分红

分红问题(tí)是(shì)投(tóu)资者关心的焦点问题。25日下午3点举行(xíng)的业绩说明会上，有投资(zī)提问，公(gōng)司20023年为何没有分红以及接下来有无分红计划。

建元信托董事长秦怿回复表示，经会计(jì)师事务所审计确认，公司期末(mò)可(kě)供(gōng)分配利润为负。鉴(jiàn)于上述情况，根据《公(gōng)司章程》有关规定(dìng)，2023年度公(gōng)司不进行利润分配(pèi)，也不进行资本公积金转增股本。“未(wèi)来，公司将根据《公司章程》的(de)规定(dìng)，结合盈利情(qíng)况(kuàng)、现金流状况以及未来发(fā)展规划等因素(sù)，在满足分红的条件下，合(hé)理制定(dìng)分红(hóng)方案。”

业(yè)绩说明会上，也有投资者犀(xī)利发问(wèn)，公司后续盈利点以(yǐ)及是否有引入战(zhàn)略投资人的打算？

秦怿回复称，当前(qián)公司处在(zài)转型发展的起点，具有(yǒu)“重(zhòng)启焕新(xīn)”的独特优(yōu)势。相关优势包括国资支撑的核心优势、全面(miàn)转型(xíng)的先发优势、上市公(gōng)司(sī)的独特优势等。他同时(shí)表示，公(gōng)司目前没有引入战略投资者的计划，如有(yǒu)相关计划，公司将依法依规履(lǚ)行信息(xī)披露义务。

责编：糯糯

校对(duì)：高源(yuán)

熬过漫长(zhǎng)的重组期，建元信托发布了更名后的首份年报和一(yī)季报。

根据建元信托 4月25日发布的财报(bào)，2023年公司(sī)实现营业总收入3.3亿元，归母净利润4247.95万元。2024年一季度(dù)，公司实现营业收入4363万(wàn)元，同比增长295.8%，实现归母净利润2065万元。

值得(dé)注意的是，建(jiàn)元信托股东也(yě)发生重要(yào)变化：四川信托·宝鼎优(yōu)选集合资金信托计划(huà)于2023年(nián)下半年跻身建元信托前十大股东之列，川信·安信信(xìn)托股(gǔ)票收(shōu)益权投资(zī)6号单一(yī)信托于2024年一季度(dù)列席建元(yuán)信托第五大股东。

上述数据的背后，长达数百页的定期报告也透露了不少(shǎo)鲜为人知的信息，勾勒出建元信托“重生”之后的真实状态。

4月(yuè)25日(rì)，建元信托(tuō)股价震荡下行，截至收盘(pán)，下跌2.69%报(bào)收每(měi)股2.89元。

信托计划占据两(liǎng)大股东席位

建元信托前身系安信信托，其风险处置工作在2023年取得阶段性成果。2023年(nián)4月(yuè)，公司向特定对象上海砥安发行43.75亿股(gǔ)，募(mù)集资金总额为90.13亿元(yuán)。5月，公司完成了(le)企业名称的工商登记变更手(shǒu)续，正式更(gèng)名为建(jiàn)元信托(tuō)。

非公开发行完(wán)成后，上海砥安(ān)合计持有公司约(yuē)49.52亿股股份，合计持股比例50.30%，成为公司的控股股东。此后，建元信托(tuō)逐步进入正常发展期。

不过，建元(yuán)信托的股东结构并未完全稳定，去年下半年至今年一(yī)季度末，其(qí)十(shí)大股东一直在持续变动。

2023年下半年，建元(yuán)信托前十(shí)大股(gǔ)东名单新增四川信托•宝鼎优选集合资金信托计划，持股数(shù)量约1.58亿(yì)股，持股(gǔ)比(bǐ)例为1.61%。与(yǔ)此同时，瀚博汇鑫(xīn)(天津)投资有限责(zé)任公司退出前十大股东之列。

2024年一季度(dù)，建(jiàn)元信托前十大股东中，再次新增三家股东，其中川信•安信信托股票收(shōu)益权(quán)投(tóu)资6号单一信托持股约1.44亿股，持股比例1.46%，海徳资产管理有限公司和香港中央结算有限公司分别持(chí)股0.39%和0.26%。

至今年一季度末(mò)，四川信(xìn)托两只信托计划分别位列建元信托第四(sì)大和(hé)第(dì)五大股东，合计(jì)持股比例(lì)达(dá)到3.07%。

信托百佬汇(huì)记(jì)者就宝鼎优选集合资金(jīn)信托计划投(tóu)资方式、投资目标等问题向建元(yuán)信托询问，建元信托(tuō)向信托(tuō)百佬汇记者回应(yīng)称，公司未知(zhī)该事项的具体情况。

而(ér)对于川(chuān)信·安信(xìn)信托股(gǔ)票(piào)收益权投资6号单一信托计划，安信信托回应称，根(gēn)据公司2024年4月4日披露的《关于(yú)非公开发行(xíng)限售股上市流通的公告》（公告编号：临(lín)2024-018），四川信(xìn)托管理的川信·安信信托股票收益权投资(zī)6号单一信托通过司法过户(hù)方式获得上海国之杰投资发展有限公司持有的144191548股非公开发行限售股，并于2024年3月8日在中国证(zhèng)券登记结算有限责任公司上海分公司完成股票(piào)过户登记。

2023全年设(shè)立7个(gè)信托计划

建元信(xìn)托经营在2023年逐步步入(rù)正常轨道。财报数据(jù)显示，2023年度，公司实现(xiàn)营业总(zǒng)收入3.3亿元，归母净利润4247.95万元。2024年一(yī)季度，公司(sī)实现(xiàn)营(yíng)业收入4363万元(yuán)，同比增(zēng)长295.8%，实(shí)现归母净利润2065万元(yuán)。

固有业务方(fāng)面，公司前期资产配置以(yǐ)无风险资产为主，定增资金到位后逐步配置货币基金(jīn)、存款、债基，以及少量二(èr)级债基，2023年(nián)固有业务实现利息收入2907万元，投资收益9954万元。

信托业务方面，截至2023年末，公司存续信托项目195个，受托管理信托规模1419.79亿元；2023年度(dù)已完成清算的信托项目22个，清算信托规模(mó)37.13亿元，新增设立信托项目7个，新增信托规模89.36亿(yì)元。

据悉，上述7只产品涵盖REITs战配、现金管理类等类别，其中3只为慈善信托。

此外，公司还发布了《关于计提资产减值(zhí)损失及公允(yǔn)价值(zhí)变动损(sǔn)失的公告》，经测算，公司2023年度需计提金融资产信用减(jiǎn)值损失(shī)及(jí)公允价值(zhí)变动损失0.97亿元，其(qí)中主要包括:贷款减值准备(bèi)0.24亿元，债权投(tóu)资减值准备(bèi)转回0.92亿(yì)元，交易(yì)性(xìng)金融资产(非证券等标品类)公允(yǔn)价值变动损失1.43亿元，应收及其他应收款减值准备计提0.12亿元，预(yù)计负债-预期信用损失0.10亿元。

两只信托计划跻身建元信托前十大股东！公司回应不分红与未来盈利点e="font-size:15px">截至2023年12月31日，公司存在尚未了结(jié)的(de)提供保底承诺等事(shì)项金额共计(jì)15.84亿元。

现有员工312人

2023年(nián)，建元信托经历了一轮人员(yuán)换血。

根据披(pī)露，公司通过外引内育相结(jié)合的原则，以市场化选聘、内部培养(yǎng)与选拔等方(fāng)式迭代各条线团队。据悉，2023年(nián)公司完成总经理、副总经理、数字总监、业务总监等管理层市场(chǎng)化选(xuǎn)聘，全年通过市场化招聘(pìn)方式引进人才60余(yú)人。截(jié)至2023年末，建元信(xìn)托在职员工共(gòng)计312名。

按(àn)照专业构成类别，财务(wù)人员19人，行政人员(yuán)66人，经营管理人员9人，前台人员（业务部门、财富管理中心等）163人，中台(tái)人员（风控、合规、运营(yíng)、信息科技等）55人。

如果(guǒ)按照教育程度划(huà)分(fēn)，建元信托本科(kē)及硕士研究(jiū)生员工分(fēn)别(bié)有151人及131人(rén)，此外有28名本科以下员工及2名博(bó)士研究生员工。

建元信托表示，2024年，公司(sī)董事会将根据《战略规划(huà)报(bào)告(3-5年)》，围绕“打造高(gāo)质量成长(zhǎng)的、特色创新的(de)综合金(jīn)融(róng)服务商”的愿景，推进公司经(jīng)营层做好(hǎo)工作任务目标拆解(jiě)，保障公司战略规划扎实落(luò)地：一是(shì)积(jī)极研判市场，稳健提升(shēng)固有投资收(shōu)益；二是努(nǔ)力获取新业务资质，积极(jí)探索重点新业务方向；三是立足服务(wù)地(dì)方经(jīng)济，满足地方企业的多样化需求；四是优化完善业务流程，提(tí)高业务效率和质(zhì)量；五是优(yōu)化人(rén)才结构，补齐关键人才(cái)缺口，加速构建专业(yè)化人才体系；六是培养数字人才(cái)和数字文化，持续完善公司数字化体系。

未来三年面临(lín)净资本补充压力

虽然建(jiàn)元信托在2023年极大充实了资本金，但根据公司披露(lù)的《未来三年(nián)资本管理及使用规划(2024年-2026年)》，公司未来(lái)三(sān)年仍有净资本(běn)补充压力。

净资(zī)本是信托公司经营风险(xiǎn)的最后一道防线，是(shì)衡量信托公司实力强弱、抵御风险能(néng)力高低的重要指(zhǐ)标(biāo)。

根据现行相关规定，信托公司开展各类业务都需(xū)要一定比例的净(jìng)资本支持，且(qiě)信(xìn)托公司应当持(chí)续符合(hé)净资本不得低于(yú)各项风(fēng)险资本(běn)之和的100%以及净资本(běn)不得低于净资产的40%两项(xiàng)指标。

据(jù)披(pī)露(lù)，2023年末，建元信托净资本/风险(xiǎn)资本(běn)为213.21%，净资本/净资产为63.41%，已达(dá)到《信托公司净资本管理办法》监管要求。随着公司未(wèi)来业务发(fā)展及规模持续扩张，公司(sī)未来三年依然(rán)会面临较为常态化的净(jìng)资本补充压(yā)力。

建元(yuán)信托表示，为确(què)保未来各项业(yè)务能持续(xù)稳健增(zēng)长，本公(gōng)司拟定净资本/风险资本指标最低要求为(wèi)110%，为保证公司抗风险能力，拟将净资本/净资产指标(biāo)目标值确定为50%。

回应2023年不分红

分红问题是投(tóu)资者关心的(de)焦点问题(tí)。25日下午3点举行的业绩说明会上，有投资提问，公司20023年为何没有分红以及(jí)接下来有无分(fēn)红计(jì)划。

建(jiàn)元信托(tuō)董(dǒng)事长秦怿(yì)回复表示，经会计师(shī)事(shì)务所审计确认，公司(sī)期(qī)末(mò)可供分配利润为负。鉴于上述情况(kuàng)，根据《公司(sī)章程》有(yǒu)关规定，2023年度公司不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股(gǔ)本。“未来，公司将根据《公司(sī)章(zhāng)程(chéng)》的规定，结合盈利情况、现金流(liú)状况以及未来发(fā)展(zhǎn)规划等因素，在满足分红的条件下(xià)，合理制定分红方案。”

业绩说(shuō)明会上，也有投(tóu)资者犀利发问，公司后续盈利点以及是否有引入战略投资人的打算？

秦怿回复称，当前(qián)公司处在转型发展(zhǎn)的起点，具有“重启焕两只信托计划跻身建元信托前十大股东！公司回应不分红与未来盈利点新”的独特优势。相关优势包括国资支(zhī)撑的核心优势、全面转型的(de)先发(fā)优势、上(shàng)市公(gōng)司的独特优势等。他同时表(biǎo)示，公(gōng)司目前(qián)没有引入战(zhàn)略投(tóu)资(zī)者的(de)计(jì)划，如有(yǒu)相关计划，公司(sī)将依(yī)法依规履行信息披露义务。