电子行业周报：关注9月10日华为&苹果发布会

投资要点：

苹果与华为同日发布新(xīn)品，竞(jìng)相展现创新实力(lì)。9月10日将迎来一(yī)场(chǎng)科技盛宴(yàn)，苹果将于10日凌晨1点举行秋季发布会，届时将带来iPhone16系列（包含16、16Plus、16Pro以及16Pro Max四款机型）新品以及新(xīn)一代AirPods和Apple Watch；华(huá)为将于10日14：30正式召开见(jiàn)非凡品(pǐn)牌盛典(diǎn)及鸿蒙智行新品发布会，届时从(cóng)三折叠屏手机到nova13系列新机(jī)，再(zài)到全新(xīn)的智能SUV问界 M9五座(zuò)版均有望亮相。

iPhone16系列作为苹果AI功能预(yù)热机型，端(duān)侧AI再下一城。iPhone16系(xì)列将标配新的A18系列芯片，升级8GB内存，同时(shí)将配置(zhì)全新人(rén)工智(zhì)能系统“Apple Intelligence”。一方面，新(xīn)机有望通过(guò)这一系统改进其语音助手“Siri”，从相机相册、日历备忘录到浏览(lǎn)器，几乎苹果系统中所有原生应用都(dōu)将被AI赋能；另(lìng)一方面(miàn)，Apple Intelligence将应用(yòng)于iOS18，预计(jì)将实现多个内置应用的AI更新，包括备忘录、邮件、照片、Music和(hé)健身等。据悉，苹果已告知供应商为大约(yuē)8800万(wàn)~9000万部智能手机备货零部件，这(zhè)比去年8000万部新iPhone的初始零部件订单有所增长。同时，iPhone16系列(liè)的面板已于今年7月(yuè)开(kāi)始出(chū)货，出货量相较2023年6月和(hé)7月的iPhone15系列高出20%。在人(rén)工智能的浪潮中，苹果通过本次战(zhàn)略举措，强化其(qí)在人工智能领域(yù)的竞争力，并(bìng)引领消费智能终端的发展潮流。而苹果系统与生(shēng)态的加强也将加速消费电子(zi)换机潮的节奏，同时AI功能将带来智能硬件中的(de)处理器、存(cún)储、电池(chí)、快充、散热等部件的升级，为产业链内其他关键企业带来全新机遇。

华为首款三折叠手机即将问(wèn)世，引领新(xīn)一轮硬件创新。华为预计于发(fā)布会(huì)上(shàng)公(gōng)布(bù)其首款三(sān)折叠(dié)手机(jī)Mate XT非凡大师，据悉，Mate XT预计将搭载华为自家的麒麟(lín)9系(xì)列(liè)处理器，采用了“内折+外折+双铰链”的设(shè)计，实现稳定的三(sān)次折(zhé)叠，三折叠的折叠手机或将(jiāng)成为折叠手机形(xíng)态的全新趋势。而从(cóng)华为于2024年3月29日公(gōng)布的(de)“折叠屏设备”专(zhuān)利内容可以看出，三折手机屏(píng)幕比例(lì)有望从1:1扩展为16:9，也(yě)意味(wèi)着屏幕、盖板、中框(kuāng)等相关材料的面积(jī)将同步增长。据第一财经(jīng)援引IDC2024年第二季度折叠屏手(shǒu)机(jī)市场(chǎng)数据(jù)显示，24Q2中国折叠屏市场保持了(le)105%的高(gāo)速增长，总出货量来到(dào)了257万台。华为表现极为强势，已经取得41.7%的市场份额。而三(sān)折手机(jī)有望开启折叠屏手机形态演(yǎn)进的全新浪潮，引领新一轮硬件创(chuàng)新，打开(kāi)全新成长(zhǎng)空(kōng)间。进一步地，三折叠设备将(jiāng)提升多(duō)数应用场景在折叠机上的适配性，进而转(zhuǎn)换更多(duō)的传统手机用户及Pad用(yòng)户(hù)，进一步打开折叠机市场的天(tiān)花板，而深(shēn)耕(gēng)折叠机材料(liào)和零部(bù)件的相关企业，有望在三折设备的发展中(zhōng)充分受益(yì)。

投(tóu)资建议：建议关注消费电(diàn)子产业链相关公司，如立讯精(jīng)密、恒铭达、领益(yì)智造、东山精(jīng)密、鹏鼎控股、德赛电池、珠海(hǎi)冠宇、蓝思科技、歌尔(ěr)股份、赛腾股份、凯盛科技(jì)、科森科技、弘(hóng)信电子、兴森科技、长(zhǎng)信科技、卓胜微、唯捷(jié)创芯等。AI应用终端方向，建议(yì)关注华勤(qín)技术、福蓉科(kē)技（维权）、胜宏(hóng)科技、飞荣达、聚飞光电、兆驰股份、瑞丰光电、瑞(ruì)芯微、龙芯中科、伟时电子(zi)、春秋电子、宇环数控、英力股份、珠海冠宇、思泉新材、闻泰科技（维权(quán)）、全志科技(jì)、水晶光(guāng)电、领(lǐng)益智造、汇创达等。折叠屏方向(xiàng)，建议(yì)关注(zhù)凯盛科技、瑞华(huá)泰、长信科(kē)技、宝钛股份、福(fú)蓉科技、东睦股份、精研科技、金太阳(yáng)、宇环数控、铂力特、华曙(shǔ)高科等。