头条！中纪委以案促改护国资-点名“资金掮客”

就在中证协发布《证券从业人员职业道德准则》及相(xiāng)关事项之际(jì)，笔(bǐ)者注意到有公众号(hào)再次(cì)转载中纪委国家监委网(wǎng)站(zhàn)此前发布的一(yī)篇文(wén)章：【以(yǐ)案促(cù)改(gǎi)守护国资安全】。文(wén)章揭示了个别国有(yǒu)平台公司管理人员与“资金掮客”等内外勾结，虚构交易环节串通(tōng)作假，违规支付高额中介(jiè)费(fèi)联手骗钱(qián)的案例。这让笔者不禁联想起(qǐ)证(zhèng)券从业人(rén)员因违规(guī)充当“掮客”被证券监管部门处罚的相(xiāng)关案例。中纪委国家监委发(fā)布的案(àn)件暴露出的问题及其深(shēn)层次原因，对证券公司及从业人员(yuán)廉洁从业同样有着非常重要的警示作用，对证券(quàn)行业防范和(hé)打击违规充当“掮(qián)客”的行为(wèi)则有着很好的实践价值。

『如(rú)何联手骗钱』

文章披露:1.某市国资平台公司原总经(jīng)理陈某，与“资金掮客”合谋，在陈某管理的国资平台公司及下属子(zi)公司融资(zī)过程中，通过(guò)签订虚假融资服务协议(yì)，虚构所谓的“服务费(fèi)”“中介费”，利用“资金掮客”和“开票机构(gòu)”套取侵吞公(gōng)款，伙同他(tā)人共同贪(tān)污公款达上千万元。2.某市国资平台公司中期票据发行不畅，该公(gōng)司投资发展部原经理助理徐某(mǒu)将自己的校友、某证券公司(sī)工作人员蒋某(mǒu)某推荐给公(gōng)司原公(gōng)司头条！中纪委以案促改护国资-点名“资金掮客”总经理助理赵某(mǒu)，计(jì)划财务部原高级融资主管顾某。对(duì)接过程中，赵某、顾某、徐某与蒋某某约定，一旦蒋某某(mǒu)的中期票据发行方案被采纳，就给她顾问费。后该中票成功发行，蒋某某在收取顾问费后，按约(yuē)定向头条！中纪委以案促改护国资-点名“资金掮客”赵某、顾某、徐某三者(zhě)行贿(huì)120万(wàn)元。

上述案情与中证协此前通报的六起行贿犯罪典型案例具有相(xiāng)似性，如(rú)通(tōng)报提及某(mǒu)证券公司员工(gōng)刘某某在债券承销过程中，明(míng)知并协助他人通过国(guó)家工作人员关系拿到债券份额，获(huò)取非法利益。上(shàng)述案例表现出，当事人与“掮客”相(xiāng)互勾结或者充当“掮客”获取不当利益/非(fēi)法利(lì)益(yì)；体现出以案为鉴，警示任(rèn)何试图通过非法手段获取不(bù)当利益/非法利益的(de)行为，都将面临(lín)法律的制裁。

『怎么深挖(wā)问(wèn)题』

文章(zhāng)披露，该(gāi)市(shì)纪委监委采取的方式包括：一是梳理了全市国有平(píng)台公司近年来的融资发(fā)债情况(kuàng)，并联合(hé)审计部门进(jìn)行分析(xī)研(yán)判，重点关注存在融资成本高(gāo)、支付异常中介(jiè)费、支付收款方式异常等情形的融资项目，从(cóng)中发现疑点问题。二是通过个别(bié)谈话、实(shí)地走访、大数(shù)据排查等方式发现隐性问题；三(sān)是通过(guò)查(chá)阅凭证、账簿等查实问题；四是采用大数据手(shǒu)段，建立“融资异常中介模型”开展筛(shāi)查比对和关联分析，找到疑似“影子公司”（中(zhōng)介(jiè)公司），再将(jiāng)融资平台和可疑(yí)中介公司人员进行数据碰撞，锁(suǒ)定“资金掮客”和可疑资金(jīn)，挖掘(jué)出隐(yǐn)藏在中介公司背后的行受贿问题；五是注意纪巡审联(lián)动、或者纪委监委国资委联动，形成(chéng)合力。

除了上述手段外，纪委监委可(kě)以采取的其他(tā)手段比较多样，这(zhè)也是证券公司所不具备的(de)，但纪委监委核查、监测(cè)的有益做法(fǎ)值得(dé)证券公司(sī)学习，比如内外部联动、问题线索移送、数据排查、建立大(dà)数据模型进行监测分析等。

『案件揭(jiē)示的问题』

文章披(pī)露，出现(xiàn)“资金掮客”，以及伴生的腐败(bài)问题，往(wǎng)往(wǎng)与体制性(xìng)障碍、机制性梗阻和(hé)制度性漏洞有关，如以经营管理权替代领导权，决策制度不规范，责任机制(zhì)不健全等。

比较而言，证券(quàn)行业，“掮(qián)客”的模式具有多样性(xìng)，有自媒体总结为五大类：资金掮客、账户(hù)掮客、信息掮客、产品掮客、操(cāo)盘手掮客；在(zài)掮客的身份上(shàng)，多为证券(quàn)从业人员充当掮客。

根据(jù)证券监管处(chù)罚案例，证券行业掮客的行为(wèi)主要表现为：1.私自违规为客户融资活动提供中介、担(dān)保(bǎo)或者其他便(biàn)利，如账户出借、融资信息传(chuán)递、资金及费率撮合、协议签(qiān)署等；2.违规介绍他人为客户办理证券交易(yì)；3.违规参与客户证券账户出借(jiè)，并为(wèi)客户与他人之间(jiān)的融资活动提供便利和服(fú)务；4.知悉客(kè)户(hù)证券账户交(jiāo)由他人使用的情况下未予制止，并多次(cì)在(zài)账户(hù)所有人、账户实际使(shǐ)用人之间传递账户(hù)相关信息；5.主动介绍他(tā)人为客户提供证券交易服务，引发纠纷投诉；6.给客户介绍他人为其操作账户；7.违规牵线搭桥，充当“掮客”安排交易(yì)，如安排“代持(chí)”；8.承销保荐过(guò)程中，协助(zhù)他人，为谋取不(bù)正当利益行贿等。根据证券监管处罚案例(lì)，“掮(qián)客”发生的业务(wù)领域，涵盖(gài)了证券(quàn)公司各项业务和各级关键人员，如分支机(jī)构(gòu)负责人、投资(zī)顾(gù)问、投(tóu)资经(jīng)理、承销保荐人(rén)员、分析(xī)师等。根据自媒体统计，2023年因“掮客(kè)”行为，证券监管部门处罚共有11起，其中资金(jīn)掮客(kè)罚(fá)单(dān)8张，账户掮客罚单3张(zhāng)，操盘手掮客罚单2张(zhāng)，受处罚(fá)主体有机构，也有从业人员。正(zhèng)因“掮客”日益成为证(zhèng)券行(xíng)业违规高发区，引(yǐn)起了监(jiān)管(guǎn)部门、司法部门的重视，均明确表态要依法(fǎ)打击(jī)“资金掮客”和资金融通(tōng)中的违(wéi)法犯罪(zuì)行(xíng)为(wèi)，有效规范金融(róng)秩序(xù)。

『充(chōng)分认识掮客的危害性』

为什么要打击“资金掮客”以及其他掮客行为(wèi)了？

首先，要明白什么是(shì)“掮客(kè)”。掮(qián)客，本指旧社(shè)会替人介绍买卖，赚取佣金的(de)人。而现实中证券行业所称的 “掮客”，通常是指那些在(zài)证(zhèng)券(quàn)活动中，通过(guò)牵线搭桥，利用自身(shēn)职务便利，拥有的信息、资源、权力等，从事或(huò)提供(gōng)信息传递、撮合等中(zhōng)介角色和便利服务，输送或者获取不正当利益(yì)的人(rén)。而“资金(jīn)掮客”则通常呈现(xiàn)出，通过从事或提供中介角色和便利服务，非法收取高额中介费用或者服务费，获取巨额(é)不(bù)法利益。这也是“掮客”行为屡禁不止的根本原因(yīn)之一。

其次，要(yào)明白“掮客”的危害性。一是此类行为，加(jiā)剧了证(zhèng)券公司的合规经(jīng)验(yàn)风险和声誉风险；二(èr)是此类行(xíng)为(wèi)，容易引发证券公司法律纠纷、举报投诉，增加了经(jīng)营管理成本；三是此类行(xíng)为容易产生利益输送，形成相互勾结的灰黑利(lì)益链(liàn)条，滋生腐(fǔ)败；四是破坏市场秩序，如干扰资本(běn)市场发挥(huī)、造成不公平的市场竞(jìng)争，抬高融资成本(běn)，造成(chéng)国有资产流失等。

头条！中纪委以案促改护国资-点名“资金掮客” cms-style="font-L align-Center">『相关建议』

一是加强防范并杜绝员工充当掮客，防范源头是关(guān)键。证券公司要大力培育廉洁从业理念，加大宣传培(péi)训(xùn)力度，强化员工自律约束和道德约束(shù)。比如通过加大宣传的频次，开展警示教育、扩充宣传(chuán)平台等手段来提升员工廉洁从业意识。当然也要意识到在巨大的利益面前好的(de)机制未必能唤醒一个故意沉睡的人(rén)。

二(èr)是证券公司要高度重视“掮(qián)客”行为的危害性，特(tè)别是在当前行业降本(běn)增效、降薪裁员的大(dà)背(bèi)景(jǐng)下，更易(yì)诱发员工(gōng)违法违规行为发生。通过加大对“关键人(rén)员”“关键岗位”“关键环节(jié)”的管控，提升管理手段(duàn)，从严(yán)管理(lǐ)。比如（1）通过落实主体责任，要(yào)求“关键人员”“关键岗位”签订(dìng)承诺，进行岗位轮岗、强制离岗、离任离职审计审查来加强对人员(yuán)的监(jiān)督约束。（2）梳理“关键人员”“关(guān)键岗位”“关键环节”廉洁风险点(diǎn)，并不断(duàn)完善(shàn)防控措施。（3）严(yán)格落实“关键人员”“关键岗位”投资申报、账户(hù)管理、通讯办公(gōng)设备登记报备(bèi)要求(qiú)，要求其主动、及时、全面、准确进行登记申报，包括(kuò)利(lì)害关(guān)系人相关信息的申(shēn)报，对于(yú)不报、瞒报、漏(lòu)报(bào)的严肃问责。（4）落实“关键环节”人(rén)员岗位职责制衡机制，适当增加审批(pī)复核节点。（5）适度(dù)限缩“关键人(rén)员”“关键岗(gǎng)位(wèi)”分(fēn)级授权和权限。

三是根(gēn)据监管部门、自律组织(zhī)确立的交(jiāo)易、服务收费原则要求，规范自身业务发展，建立交易、服(fú)务(wù)收费原则、标准，并(bìng)进(jìn)行公示，增(zēng)强业(yè)务开展的透明度。

四是建立常态化异常行为(wèi)排查(chá)机(jī)制。（1）充实员工行(xíng)为监测的合规人员，专职开展员工行为监(jiān)测相关工作(zuò)。（2）考(kǎo)虑到“掮客”行为的隐蔽性，要(yào)不断优(yōu)化升级现有监测工具和手段，利用现有日常员工监测(cè)系统、反洗钱系统，并打通内部投资、交易等系统和管理平台的壁垒，结合大数据模(mó)型分析，重点关注“关键人员”“关键岗位”的账户交易、资金借贷、投(tóu)资、异常消费、大额资金(jīn)收支等情(qíng)况，甄别异常行为。比如还可以借助银行经验，在(zài)日常员工监(jiān)测系统基(jī)础上，开发员工(gōng)行为排查系统，借助大数据分析(xī)，加(jiā)强监测预警，抓(zhuā)早、抓小(xiǎo)、抓苗头(tóu)；深化“四查四访”工(gōng)作，“四(sì)查”即“查投资、查司法、查征(zhēng)信、查通讯”，“四访(fǎng)”即“访客户(hù)、访家庭成员、访员工、访信访投诉”，防(fáng)范“掮(qián)客”行为的发生。（3）紧盯对员工的内外部举报、投诉，发现“掮客”行为线(xiàn)索及时处理。

五是构建内(nèi)外协同(tóng)机制。公司内部健全纪检、风险、合规、审(shěn)计、人(rén)力等部门(mén)协同监督(dū)，强化监督执纪问(wèn)责。公司纪委(wěi)要加强与(yǔ)纪检监委、监(jiān)管部(bù)门的联系，通过线索问(wèn)题移送(sòng)反馈、数据分享，信息共享，发现(xiàn)“掮客”违法违规(guī)问题。

近(jìn)期，中证协修订发布《证券从业人员职业道德准则》，就明确要求：【从业人员(yuán)应树(shù)立(lì)依法合规、遵德展业理念，敬畏法纪(jì)，尊崇宪法，严格(gé)遵守(shǒu)法(fǎ)律法规、监管规定、行业自律规则以及所(suǒ)在机构(gòu)的规章(zhāng)制度，自觉接受监管(guǎn)和自律管理，始终坚持廉洁从业，在开展业务及相关商业活动中，保持清爽规矩的共(gòng)事关系(xì)、客户关系、政商(shāng)关(guān)系，自觉抵(dǐ)制直接或者间接向他(tā)人输送、谋取(qǔ)不正当利益的行(xíng)为，不违法乱纪，不胡作非为】，证券公司要开展(zhǎn)宣导，积极落实精神。综上，证券公(gōng)司要对从业人员“掮客”行为高度重视，“掮客”行为(wèi)可大可小(xiǎo)，特别是“资金掮客”，一旦发生，可能就是大(dà)案(àn)，因此要加大对(duì)从业人员行为的(de)管控(kòng)，发现违法违规问题，要及时处(chù)理；从业人员也要增强合规意识，严格规范自身从(cóng)业行为(wèi)，廉洁从业，严(yán)守监管红线(xiàn)不触碰，切(qiè)忌存侥幸心理，以防越陷越深，珍惜自(zì)身证券职业生涯。

（转自：券研社）

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道头条！中纪委以案促改护国资-点名“资金掮客”