A股上市银行中期不良率1.25%近八成趋稳投资收益2640亿增27%成业绩重要支撑

　　长江商报消息(xī) ●长江商报记者徐佳(jiā)

　　A股半年报披露收官。在宏观经济的温和复苏，以及政策变化影响下，上市银行(xíng)2024年上半年(nián)延续稳健发展态(tài)势(shì)。

　　数据显示，2024年上半年，A股42家(jiā)上市银行合(hé)计实(shí)现营业收(shōu)入2.89万亿元、归(guī)属于上市公(gōng)司股东的净利润（净(jìng)利润，下同）1.09万亿元，同比变动(dònA股上市银行中期不良率1.25%近八成趋稳投资收益2640亿增27%成业绩重要支撑g)-2%、0.4%。其中，国有行、股份行营业收入整体出现下滑，城(chéng)农商(shāng)行则实现营业(yè)收入(rù)、净利润双增。

　　长江商报记者注意到，在LPR（贷款市场报价(jià)利率）多次下调、存量(liàng)房贷利率调整等多方面因素影响下(xià)，上市银(yín)行(xíng)净息差仍普遍出现(xiàn)回落趋(qū)势。同时，资(zī)本(běn)市场(chǎng)的波动(dòng)，以及政(zhèng)策变化等对理财(cái)和代销业务收入产(chǎn)生影响，中收持续(xù)下行，均是(shì)造(zào)成(chéng)上半年上市银行业绩增速放缓的主要原因。

　　而另一方面，上市银行合计(jì)实现投资收益2640.59亿元，同比增(zēng)长27.75%，成为业绩重要支撑。

　　截至2024年6月末(mò)，A股42家上市银行的资产总额合(hé)计(jì)达到293.19万亿元、客户(hù)贷款总额170.78万亿元、存款总额196.77万亿元，较上年末分别增长4.3%、5.87%、3.26%。

　　截至2024年6月末，上市银行不良贷款余额合计为(wèi)2.13万(wàn)亿元，整体不良率约为1.25%。其中，33家不良率(lǜ)较上年末持平(píng)或下降，占比接近(jìn)八成。

　　业绩增速放缓净息差及中收普遍下滑

　　数据显示，2024年上半年，A股42家(jiā)上市(shì)银行合计实现营业收入2.89万亿元(yuán)，较上年同期的2.95万亿元减少576.19亿元(yuán)，降幅接(jiē)近2%；合计实现净利润1.09万亿元，较上年同期的1.08万亿元小幅(fú)增(zēng)加40亿(yì)元，增速约为0.4%。其中，16家上市银行(xíng)营收下(xià)滑(huá)，12家净利润下滑。

　　细分(fēn)而言，2024年上半年，国有六大行(xíng)合计实现营业收入约1.8万亿元、净利润6833.88亿元，同比(bǐ)变动-2.6%、-1%。九家股份(fèn)行(xíng)合计实现营业收入7809.55亿元、净(jìng)利润2735.69亿元，同比变动-2.92%、1.05%。17家(jiā)城商行合计实现(xiàn)营业收入2594.3亿元(yuán)、净利润1105.27亿元，同比变动(dòng)4.6%、6.17%。10家农(nóng)商行合计实现营业收(shōu)入(rù)540.77亿元、净利润239.7亿元，同比变动3.4%、6.16%。

　　其中，国有行、股份行营业(yè)收入整体(tǐ)出(chū)现下滑，城农商行则(zé)实现营(yíng)业收(shōu)入、净利润双增。

　　长江商报记(jì)者注意到，在LPR（贷款市场(chǎng)报价利率）多次下调、存量(liàng)房贷利率调整等多方面因(yīn)素影响下，上市银行净息差仍普遍出现回落趋(qū)势。同时，资本市场的波动，以及政策变化等(děng)对理财(cái)和代销业(yè)务收入产生影响，中收持续下行，均是造成上半年上市银行业绩增速放(fàng)缓(huǎn)的(de)主要原因。

　　同花顺数据显示，2024年上半年，上市银(yín)行的利息净收(shōu)入合(hé)计为2.09万亿元，同比减少3.43%；净息差平均(jūn)值为1.64%，环比一季度减少5个基(jī)点。

　　其中，上半年仅邮储银行(xíng)、常(cháng)熟(shú)银(yín)行、宁波银行(xíng)、江苏银行、北京银行、成都银行、杭州(zhōu)银行(xíng)、青岛(dǎo)银行、兰州银行等九家银(yín)行利息净收入同比实现正(zhèng)增长(zhǎng)。常熟银(yín)行、长沙银行、招商银行的净(jìng)息差依然超过2%，但同时也有30家上市银行的(de)净息差低于1.8%，最低(dī)的仅(jǐn)为(wèi)1.14%。42家上市银(yín)行中(zhōng)，仅兰州银行一家实现净息差逆势提升，其(qí)余41家(jiā)的净息(xī)差均出(chū)现不同程度下(xià)滑。

　　国信证(zhèng)券(quàn)认为，受2月份、7月份两次LPR下调影响，银行净息差后续仍将走低，但随着同比基数降低，净息差对营收增长的(de)不利影响或减轻。尤其(qí)是到2025年，净息差同比降幅有望明显收窄，银行收入增速或转为正增长。

　　与此同时，2024年(nián)上半年，42家上市(shì)银行合计实现(xiàn)手续费及佣金(jīn)净收入3973.81亿元，同比减少近12%。其中，仅(jǐn)有10家上市银行实现(xiàn)中(zhōng)收增(zēng)长，占比约为23.8%。

　　而以投资收益为主的非利息(xī)收入成为上市银行上半年业绩的重要支(zhī)撑。数据显示，2024年上半年，上市银行合计实现投资收益2640.59亿元，同比增加573.6亿元，增幅高达27.75%。其中，特别是城商行、农商行的投资收益分别为516.84亿元、92.06亿元，增幅达到31.2%、89.37%。

　　贷款总额超(chāo)170万亿不良率1.25%环(huán)比持平

　　随着宏观经济的复苏，以及往年高基数影响下，上市银行资产规模扩张速(sù)度恢复平稳(wěn)态势(shì)。

　　截至(zhì)2024年6月末(mò)，A股(gǔ)42家上市银行的资产总额合计达到293.19万亿元，较上年末增加(jiā)12.127万(wàn)亿元，增幅(fú)4.3%；客户贷款总额170.78万亿元(yuán)，较上年末增加9.47万亿元，增幅5.87%；客户存款总(zǒng)额(é)196.77万亿元，较上年末增(zēng)加(jiā)6.22万亿元，增幅3.26%。

　　值得关注(zhù)的是，除了实体经济的融资需求之外，监(jiān)管部门加强(qiáng)了(le)对资金空转(zhuǎn)和虚增存贷款的(de)打击力度，也是影响上市银行(xíng)信贷投放增速的主要原因。

　　而受区域经(jīng)济影响，截至2024年(nián)末，上市城商行贷款总额13.19万亿元，较上年末增长9.08%，高于上市银行贷款规模整体增速。

　　长江商报记者进一步梳理发现，2024年以来(lái)，上市银行的信(xìn)贷资产质(zhì)量继续保持稳定态势。截至2024年6月末，上市银行的不良贷款余额合计(jì)为2.13万亿元，整体不良率约(yuē)为(wèi)1.25%，较(jiào)一季度环比持平。其中，14家不良率与上年末持平，19家银行不良率较上年末下降，合计33家(jiā)占比接(jiē)近八成。

　　具体而言，截至2024年6月末，六大国有行中仅(jǐn)邮(yóu)储银行一家不良率较2023年(nián)末微(wēi)增0.01个百分(fēn)点，但(dàn)其不良率(lǜ)依旧仅(jǐn)为0.84%，为(wèi)国有行中最低。其余五大行的(de)不良率在1.24%至1.35%之间，较2023年末减(jiǎn)少0.01至0.03个百分点。

　　股份行中，截至2024年6月末，光大银行不良率与上年末持平，中信(xìn)银行等三家(jiā)银行不良率较上年末增加0.01个百分点，浦(pǔ)发银行等五家不良率下(xià)降。

　　城商行(xíng)中，截(jié)至2024年6月A股上市银行中期不良率1.25%近八成趋稳投资收益2640亿增27%成业绩重要支撑末(mò)，宁(níng)波银行、上海银行等六家银行不(bù)良率与上年末持平，贵阳银行、长沙银行等四家不(bù)良率提升(shēng)，南京银行等七家(jiā)不良率下降(jiàng)。

　　此外，截(jié)至2024年6月末，10家农商行(xíng)中有七家不良率与上年末持(chí)平，仅常熟银行提升0.01个百分点，紫金银行及青农商行不良率下降0.01个百分点。

　　一直以来，低估值、高股息是(shì)上市(shì)银行的重要特征。在监管政策(cè)的引导下，上市银(yín)行中期分(fēn)红规模有所增(zēng)加。当前，已(yǐ)有11家(jiā)上市银行明确2024年中期(qī)分红计划，还有6家银行称将另行公告中期(qī)分红计划。

　　据长(zhǎng)江商报记者粗略计算，仅国有六大行(xíng)拟中期分红金额就接近2000亿元。此外，包括中信银行、民生银行、平(píng)安银行、华夏银行等在内的股份行，以及南京银行(xíng)、沪农商行等城商农商行亦计划分红。

　　但另一方(fāng)面，出于资本充足率、业务发展等多方面考虑，也(yě)有(yǒu)多家中小银行暂不实施中期分红。

责任编辑：张文

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 A股上市银行中期不良率1.25%近八成趋稳投资收益2640亿增27%成业绩重要支撑